Uusi ostos: QT Group

Ostin juuri reilun kahden tonnin hintaisen erän QT Groupia, 75kpl osakkeita kappalehintaan 27,1e.

Tässä lyhyt esittely QT Groupista sijoittajasivuilta (boldaukset omia):

"Qt Group toimii ohjelmistokehitystyökalujen globaalilla kasvumarkkinalla, jonka koko vuonna 2016 on arviolta 10 miljardia dollaria. Qt:n teknologian avulla kehitetään tehokkaita, interaktiivisia ja monialustaisia sovelluksia ja käyttöliittymiä. Niitä käytetään niin pöytäkoneissa, sulautetuissa järjestelmissä kuin mobiililaitteissakin. Kyseessä voi olla vaikka auton IVI-keskikonsolinäyttö, lentokoneen istuimen viihdejärjestelmä, tulostimen kosketusnäyttö tai teollisuuden kone.

Qt on IoT keskiössä. Sulautettujen järjestelmien kasvunäkymät ovat merkittävät: esineiden internet (IoT) tuo älyä kaikkiin käytössä oleviin laitteisiin. Samalla laitteiden käyttäjälle tuottamasta arvosta iso osa tehdään ohjelmistopohjaisesti.

Qt-teknologiaa käyttää yli miljoona ohjelmistokehittäjää maailmanlaajuisesti. Qt:n teknologiaa on käytössä yli 70 toimialalla, ja miljoonissa laitteissa ja sovelluksissa esimerkiksi kulutuselektroniikan, autoteollisuuden, lentokoneteollisuuden ja teollisuusautomaation aloilla.

Qt:n ohjelmistokehitystyökalut on rakennettu avointa lähdekoodia hyödyntäen, ja ne voi ottaa käyttöön kaupallisen tai avoimen lähdekoodin lisenssillä. Laaja avoimen koodin kehittäjäyhteisö tuottaa itsenäisesti osan Qt-teknologiakehityksestä ja tukee siten Qt:n lähes sadan hengen tutkimus- ja tuotekehitysyksikön työtä."

Inderesiltä löytyy QT:stä paljon hyviä videoita ja analyysejä (esim tämä).

Groupilla on äärimmäisen hyvin skaalautuva liiketoimintamalli ja se nojaa IoT:n (Internet-of-Things) megatrendiin. QT:n koodia näkee mm. lähes kaikissa suurimmissa autoteollisuuden tuotteissa ja monessa muussa. Suurin kasvupotentiaali onkin juuri näissä sulautetuissa järjestelmissä eri toimialoilla.

QT Group:in sijoituscase on tyypillinen pienyhtiösijoitus. Iso riski, iso potentiaali. Itse näkisin tässä "ten baggerin" mahdollisuksia. Jos kurssi laskee reilusti nykyisestä, niin saatan sijoittaa toisen parin tonnin erän tähän.

Olen kesälomalla ehtinyt muutenkin miettiä tulevia sijoituksia. Indeksisijoittaminen pysyy edelleen tukijalkana, mutta tulen tekemään myös enemmän harkittuja sijoituksia yrityksiin, joissa odotan suurta kasvupotentiaalia. Tein 2010-luvulla sen virheen, etten ostanut riittävän rohkeasti ja ajoissa "liian kalliita" yrityksiä, eli vaikkapa FANG-firmoja. Tällä vuosikymmenellä tulen ostamaan myös yrityksiä jotka ovat nousukierteessä (kuten QT Group). Lisäksi toki ostan hyviä yrityksiä myös silloin kun vaikkapa koronapandemia runtelee kursseja mielestäni liian alas.

Ostoslistalla uusina ideoina on mm (jos halpenevat tarpeeksi, tai ehkä muutenkin):
- Alibaba
- Salesforce
- LeadDesk
- WisdomTreen Artificial Intelligence ETF

Mitäs muuta tuonne loppuvuoden ostoslistalle voisi laittaa? :)

Myin Terveystalon osakkeet - varaudun tulevaan ostosesonkiin

Myin tänään kaikki omistamani Terveystalon osakkeet. Potti ei ollut kovin iso - yhteensä noin 3000 euroa. Myynti toteutui maltillisella viiden prosentin tappiolla.

Myyntiin oli kaksi syytä. Ensinnäkin, kun aikanaan merkkasin Terveystalon osakkeita osakeannista, julkisen sektorin ulkoistukset yksityiselle puolelle olivat vielä merkittävä tulevaisuuden mahdollisuus. Lisäksi vanheneva ja vaurastuva väestö tukee yksityisen terveydenhuollon toimijoiden liiketoimintaa. Juuri nyt eivät Terveystalon prospektit näytä enää niin ruusuiselta. Vasemmistohallitus on tekemässä yksityisen sektorin toiminnasta varsin rajattua ja tämä ei välttämättä muutu aikoihin. Kilpailu on myös kovaa. Terveystalo sai siis mennä.

Toinen syy on käteiskassan kasvatus. Koronan ensimmäinen/toinen aalto jyrää maailmalla ja markkinoilla on viime päivinä oltu hermostuneita. Ja mikäs siinä ollessa - kun edellisestä kuopasta noustiin melkein taas takaisin ennätyskursseihin (NASDAQ teki jo ennätykset). Odotan siis lähiaikoina markkinaturbulenssia ja "toista aaltoa" osakemarkkinoilla. Tällä kertaa lasku (ja sitä seuraava nousu) eivät ole yhtä dramaattisia kuin keväällä. Mutta laskua lienee luvassa.

Olen valmistautunut tulevaan laskuun noin 25000 euron kassalla. Tämä saisi olla vähän isompikin, mutta näillä mennään. Ja jos kurssit tulevat matalammalle pidemmäksi aikaan, niin toki silloin ehtii sijoitella sitten palkkarahojakin kuukausien mittaan.

Voi olla että tämä hätäily on turhaa. Ehkä FED tai joku muu tulee taas hätiin ja pelastaa markkinat... Mutta ei kai näin voi tehdä loputtomiin?

Osakesäästötili - välikatsaus

Sijoitin heti tämän vuoden alussa täyden 50000 osakesäästötilille ja laitoin 10000 euroa viiteen eri osakkeeseen. Tarkoituksena oli katsella vuosien varrella sijoitella maksetut osingot takaisin kuhunkin osakkeeseen ja katsella kun "viisi hevosta" ottavat mittaa toisistaan. Valitut osakkeet ovat siis UPM-Kymmene, Konecranes, Titanium, Citycon ja L&T.

Kuinkas sitten kävikään? No, korona tuli ja mukana historiallisen nopea dippi maaliskuussa. Kuten olen kattavasti kirjoitellut kevään aikana, OST:n sisältöä tuli veivattua edes takaisin. Lopputuloksena on kuitenkin se, että olen jälleen "all in" alkuperäisessä viidessä osakkeessa.

Veivaamisesta oli hyötyä. Myin kolme osaketta (UPM, Konecranes, Citycon) kokonaan pois maaliskuun 5. päivä, juuri ennen erittäin suurta dippiä. Sittemmin ostelin ne takasin halvemmilla hinnoilla kolmessa erässä.

Näiden treidien avulla OST:n tilanne näyttää varsin hyvältä. Kokonaispääoma on 53 010 euroa eli vähän yli kolme tonnia voitolla.

Yksittäisten osakkeiden tilanteet tässä suuruusjärjestyksessä:

• Konecranes: 12185 euroa
• UPM-Kymmene: 11048 euroa
• Citycon: 10749 euroa
• Titanium: 9789 euroa
• L&T: 9153 euroa

Jokaiseen on siis uudelleensijoitettu maksetut osingot. Citycon on poikkeus, koska se maksaa osingot neljässä erässä. Tässä tapauksessa teen uudelleensijoituksen vuoden loppupuolella. Aivan eksaktia tiedettä tämä ei ole, eli ihan eurolleen en ole näitä uudelleensijoituksia seurannut.

Tästä tulee silti mielenkiintoinen "kisa" seurata. Titanium ja L&T ovat vähän takamatkalla kun en tajunnut tehdä niillä koronaveiviä. Katsotaan saavatko pitkällä juoksulla muut kiinni...

Miltäs muilla näyttää OST:t? Voitolla vai tappiolla?

Uusia ETF:iä Nordnetin valikoimassa, päivitin KK-säästösuunnitelmaa

Kuten moni on jo huomannut, Nordnet lanseerasi monta uutta ETF:ää kuukausisäästöohjelmaansa.

Nordnet myös lanseerasi hiljattain 2,5 euron kuukausikulun tähän, josta kovin moni ei ilahtunut. Ehkä nyt tuli sitten rahalle vastinetta. Itse olen ihan tyytyväinen palveluun vaikka se maksaakin nyt 30 euroa vuodessa, koska sitä tulee käytettyä varsin aktiivisesti. Säästöt merkintäkuluissa ovat huomattavasti tuota kolmeakymppiä suuremat. Näin siis itselläni, ymmärrän jos esim pieniä summia lapselle sijoitettaessa kk-kulu vie turhan suuren prosentin.

Anyway, sitten asiaan. Tuollahan on aivan erinomaisia ETF:iä nyt tarjolla. Mm. suosikki-ETF:äni iSharesin Automation & Robotics ja monia muita teemarahastoja.

Itse käytän kk-säästöohjelmaa salkun kivijalkana. En laita sinne erikoisteemarahastoja vaan isompia indeksejä laajalla markkinahajautuksella. Erikoishankinnat ja osakepoiminnat teen sitten erikseen ja yritän vähän ajauttaa ostoja näissä.

Uusien ETF-lanseerausten mukana minulle tuli mahdollisuus virittää peruspakettia vielä vähän parempaan kuntoon. Otan mukaan kaksi uutta ETF:ää: Lyxorin eurooppalaisiin osakkeisiin sijoittavan ETF:n (LYP6) ja iSharesin kehittyneiden markkinoiden small capeihin sijoittavan ETF:n (IUSN). Molemmissa näissä on yli miljardin rahastopääoma ja suuret rahastoyhtiöt taustalla, eli en näe lopettamista todennäköisinä.

Nämä tulevat aiempien ETF:ieni tilalle, jotka kohdistuivat euroalueen isoihin yrityksiin (DXET) ja eurooppalaisiin pienyrityksiin (DX2J). Näillä uusilla sijoituksilla saan paremmin katettua koko kehittyneiden markkinoiden small-capit ja jatkan silti pieniä sijoituksia euroalueen isompiin firmoihin. Näissä isoissa indekseissä on se mukava juttu, ettei tarvitse juuri miettiä sektoripainotuksia tai muita. Kilpailukykyiset yrityksen vaihtuvat vuosikymmenten saatossa ja indeksisijoittaja saa nauttia kyydistä.

Eri asia sitten miten kilpailukykyinen Eurooppa jatkossa on, mutta se on toinen tarina :) Tässä omassa suunnitelmassani Eurooppa on itse asiassa melko pienellä painolla ja siinä korostuvat enemmän jenkkimarkkinat sekä kehittyvät markkinat.

Muokattu kuukausisijoitusteni (2000 e/kk) jakauma on nyt seuraava:

ETF-kuukausisäästäminen (Nordnet):

• 600 e/kk: Xtrackers LPX Private Equity Swap UCITS ETF (DX2D). Trackaa 25 private equity firmaa, yli puolet USA:sta, loput muilta kehittyneiltä markkinoilta. Kulut 0.70 pa. Synteettinen ETF, osingot uudelleensijoitetaan.
• 300 e/kk: Lyxor Core STOXX Europe 600 (DR) UCITS ETF (LYP6). 600 Eurooppalaista yhtiötä, large, mid ja small cap. Kulut 0,07% pa. Fyysinen ETF, osingot uudelleensijoitetaan.
• 300 e/kk: iShares MSCI World Small Cap UCITS ETF (IUSN). Kehittyneiden markkinoiden small cap markkina-arvopainotteisesti. Lähes 60% jenkkilässä, loput muualla. Kulut 0,35% pa. Fyysinen ETF, osingot uudelleensijoitetaan.
• 300 e/kk: iShares Core MSCI EM IMI (IS3N). Kehittyvät markkinat, laaja indeksi. Kulut 0,18% pa. Fyysinen ETF, osingot uudelleensijoitetaan.

Rahastosijoitukset (Seligson):

•  200 e/kk: Russian Prosperity. Venäjän markkinoille sijoittava aktiivinen rahasto, jolla mainio track record. Tekee villejä swingejä ylös ja alas. Kulut 1,62% pa + 15% tuottosidonnainen.
•  200 e/kk: Tropico LatAm. Seligsonin kohtuullisen tuore Latinalaiseen Amerikkaan, pääasiassa Brasiliaan, sijoittava aktiivinen rahasto. Kulut 1,47 % pa + 15% tuottosidonnainen.
•  100 e/kk: Global Top 25 Pharmaceuticals. Seligson valitsee vuosittain 25 johtavaa lääketeollisuuden yhtiötä. Juoksevat kulut yhteensä 0,61% pa.